Autoři včetně výzkumníka našeho Centra profesora Kočendy ve svém článku analyzují téměř 900 událostí souvisejících s ropou v období let 1987 až 2022, které rozdělují do kategorií podle opakujících se znaků. Poté zkoumají, jak jsou energetické ropné komodity na trhu navzájem propojené z hlediska jejich volatility (volatility connectedness), která kvantifikuje míru přenosu rizika mezi jednotlivými komoditami. Pomocí nové „bootstrap-after-bootstrap“ testovací metody identifikují celkem 21 historických událostí, které výrazně a trvale zvýšily propojenost jejich cenové volatility. Ukazuje se, že geopolitické události jsou s tímto jevem spojeny častěji než ekonomické, zatímco události s dopadem na životní prostředí podobný efekt nemají. Zásadní události ovlivňující propojenost volatility a tedy přenos rizika mezi energetickými komoditami mají několik společných rysů: bývají negativní, nečekané a vyvolávají obavy již jen z možného nedostatku ropy.
